БАНКРОТСТВО ОРГАНИЗАЦИИ (КОМПАНИИ) И ЕГО ВЕРОЯТНОСТНАЯ ОЦЕНКА

  • Yuri Petrovich Krasilin
Ключевые слова: банкротство, предприятие, компания, вероятность, оценка, оценивание, таксон, таксономия, кластер, группа, рентабельность, активы, прибыль, финансы, самостоятельность, состояние, ликвидация предприятия, методика, платежеспособность, устойчивость

Аннотация

Банкротство организации – легальный способ ее ликвидации и взыскания долгов, если она попала в «долговую яму» (состояние, когда невозможно собственными ресурсами выплатить долги). Процедуру банкротства применяют, если удовлетворить кредитные претензии банка уже невозможно, как и претензии налоговой инспекции, партнеров, работников и др.Банкротство бывает добровольно инициируемое должником или принудительное (инициируемо кредиторами).На практике оценить кредитные риски (в чистом виде) сложно, например, из-за неполноты необходимых данных о предприятиях, об организациях. Поэтому методы оценки таких рисков, прогноза банкротства предприятий, находящихся в риск-ситуации или предрисковой ситуации – актуальны, особенно, в малом и среднем бизнесе.Основных причин для появления ситуации, ведущих к банкротству, – несколько:1) факторы макросреды, независимые от предприятия (например, несовершенство кредитно-налоговой, нормативно-правовой базы функционирования предприятия);2) факторы микросреды (например, внутренний несовершенный менеджмент);3) инфляционные издержки деятельности и низкая рентабельность продукции;4) отсутствие оборотного капитала и разбалансированный механизм воспроизводства капитала.Причины объективные определяются потребностями реструктуризации, реинжиниринга, а субъективные – ошибками управления, инжиниринговыми процедурами.Необходимы гибкие адаптивные методы оценки банкротства. В работе методами системного, финансово-стоимостного и статистического анализа, наблюдения и сравнения, многомерной кластеризации, таксономии, математического и компьютерного моделирования рассматривается решение данной задачи.

Литература

. Колоколова О.В. Оценка вероятности банкротства предприятий-заемщиков на основе кластерного анализа.//Финансы и кредит,№18(258),2007,с.53-60.

. Владимирова А, Руднев Ю. Анализ долгосрочных тенденций в региональной дифференциации инвестиционной деятельности // Инвестиции в России,№2,2010,с.32-43.

. Подсчет расстояния Хэмминга на большом наборе данных. https://habrahabr.ru/post/211264/ (доступ 08.07.2016).

. Turney P.D. The latent relation mapping engine: Algorithm and experiments.-Journal of Artificial Intelligence Research,33,2008,pp.615–655.

. Графова Г.Ф. Нормативная база рейтинговой оценки финансово-экономического состояния предприятия.//Аудитор,2005,№6,с.29-35.

. Донцова Л.В, Никифорова Н.А. Анализ финансовой отчетности (учебник).–М.:Дело и сервис,2004.–336 с.

. Алексеева, А.И, Васильев Ю.В и др. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности (учеб. пособ.).–М.:КноРус,2011.–718 с.

. Антикризисный менеджмент (учебник для вузов)./Под общ. ред. А.Г. Грязновой.–М.:ЭКМОС,2010.–389 с.

. Антикризисное управление (учебник для вузов, 2-ое изд.)./Под общ. ред. Э.М. Короткова.–М.:ИНФРА-М.:2010.–620 с.

. Балдин К.В, Белугина В.В, Галдицкая С.Н, Передеряев И.И. Банкротство предприятия: анализ, учет и прогнозирование (учебн. пособие).–М.:Дашков и Ко,2010.–376 с.

. Алехина А.Э., Космыкова Т.С. // МОДЕЛИРОВАНИЕ РИСКА БАНКРОТСТВА С ИСПОЛЬЗОВАНИЕМ МОДЕЛЕЙ БИНАРНОГО ВЫБОРА // Наука - промышленности и сервису. 2013. № 8-1. С. 199-208.

. Афанасьева С.Г., Смирнов Н.С. // ПРОЕКТНАЯ ДЕЯТЕЛЬНОСТЬ ИМИТАЦИОННО-МАТЕМАТИЧЕСКОГО МОДЕЛИРОВАНИЯ РАСЧЕТА РИСКОВ КОНКУРИРУЮЩИХ ФИРМ ПРИКЛАДНЫМИ СРЕДСТВАМИ // Wschodnioeuropejskie Czasopismo Naukowe. 2015. Т. 3. № 2. С. 6-10.

. Бамадио Б., Лебедев К.А., Шевченко И.В. // ОПТИМИЗАЦИОННЫЙ МЕТОД ОЦЕНКИ ВЕРОЯТНОСТИ БАНКРОТСТВА ПРЕДПРИЯТИЯ // Экономика: теория и практика. 2015. № 3 (39). С. 56-61.

. Бамадио Б., Лебедев К.А., Шевченко И.В. // ОЦЕНКИ КРЕДИТОСПОСОБНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ НА ОСНОВЕ ПЯТИФАКТОРНОЙ МОДЕЛИ АЛЬТМАНА ПРИ ИСПОЛЬЗОВАНИИ АППАРАТА НЕЧЕТКИХ МНОЖЕСТВ И ИМИТАЦИОННОГО МОДЕЛИРОВАНИЯ // Политематический сетевой электронный научный журнал Кубанского государственного аграрного университета. 2015. № 108. С. 334-356.

. Безбородова Т.И. // ТЕОРИЯ ИГР В МАТЕМАТИЧЕСКОМ МОДЕЛИРОВАНИИ ИНТЕНСИФИКАЦИИ ИСПОЛЬЗОВАНИЯ РЕСУРСОВ // Russian Journal of Management. 2015. Т. 3. № 6-18. С. 619-624.

. Бинюков Ф.С. // ФИНАНСОВО-АНАЛИТИЧЕСКОЕ ОБЕСПЕЧЕНИЕ ОБОРОННО-ПРОМЫШЛЕННОГО КОМПЛЕКСА: РАЗВИТИЕ МОДЕЛИРОВАНИЯ ОЦЕНКИ РИСКОВ БАНКРОТСТВА // В книге: Новые модели интенсивного развития экономики: направления и перспективы Москва, 2015. С. 98-112.

. Бирюков А.Н., Касимова Л.И. // КОНЦЕПЦИИ СОВЕРШЕНСТВОВАНИЯ НЕЧЕТКИХ И НЕЙРОСЕТЕВЫХ МЕТОДОВ МОДЕЛИРОВАНИЯ БАНКРОТСТВ ПРИ УПРАВЛЕНИИ РИСКАМИ КРЕДИТНЫМ ПОРТФЕЛЕМ БАНКА // Вестник УрФУ. Серия: Экономика и управление. 2016. Т. 15. № 4. С. 555-570.

. Болтава А.Л., Чумакова Н.А. // ОТЕЧЕСТВЕННЫЕ И ЗАРУБЕЖНЫЕ МЕТОДИКИ МОДЕЛИРОВАНИЯ ВЕРОЯТНОСТИ БАНКРОТСТВА ОРГАНИЗАЦИЙ (ЗАКАЗЧИКОВ УСЛУГ БУХГАЛТЕРСКОГО АУТСОРСИНГА) // В сборнике: Социально-экономический ежегодник - 2014 Хашева З.М. Краснодар, 2014. С. 85-92.

. Веретенникова М.Н., Емелин В.Н. // МОДЕЛИРОВАНИЕ ПРОЦЕССА ПРОГНОЗИРОВАНИЯ БАНКРОТСТВА РОССИЙСКИХ ПРЕДПРИЯТИЙ // Вестник магистратуры. 2014. № 6-3 (33). С. 4-13.

. Вилькомир А.К. // ИСПОЛЬЗОВАНИЕ ПРОБИТ - МОДЕЛИРОВАНИЯ ДЛЯ ПРОГНОЗИРОВАНИЯ БАНКРОТСТВА // Труды Санкт-Петербургского политехнического университета Петра Великого. 2010. № 512. С. 72-82.

. Горбатков С.А., Белолипцев И.И. // ГИБРИДНЫЙ МЕТОД ОЦЕНКИ РИСКА БАНКРОТСТВ НА БАЗЕ БАЙЕСОВСКОГО АНСАМБЛЯ НЕЙРОСЕТЕЙ И LOGIT-МОДЕЛИ // Интернет-журнал Науковедение. 2013. № 6 (19). С. 21

. Горбатков С.А., Белолипцев И.И., Фархиева С.А. // ЛОГИСТИЧЕСКИЙ НЕЙРОСЕТЕВОЙ МЕТОД ПОСТРОЕНИЯ ДИНАМИЧЕСКИХ МОДЕЛЕЙ БАНКРОТСТВ ПРИ НЕПОЛНЫХ ДАННЫХ // Интернет-журнал Науковедение. 2014. № 2 (21). С. 22.

. Горбатков С.А., Касимова Л.И. // НЕЙРОСЕТЕВОЙ ИТЕРАЦИОННЫЙ МЕТОД ПОСТРОЕНИЯ ДИНАМИЧЕСКИХ МОДЕЛЕЙ ВЕРОЯТНОСТИ РИСКА БАНКРОТСТВА ПРИ НЕПОЛНЫХ ДАННЫХ // Информационные технологии. 2015. Т. 21. № 12. С. 949-957.

. Гринкевич Л.С., Набеева Н.Г. // МЕТОДИКА ДИАГНОСТИКИ ПРЕДНАМЕРЕННОГО БАНКРОТСТВА ПУТЕМ МОДЕЛИРОВАНИЯ БАЛАНСА РАСЧЕТНО-РЕДУКЦИОННЫМ СПОСОБОМ // Сибирская финансовая школа. 2015. № 6 (113). С. 180-184.

. Гусарова О.М. // ФАКТОРНАЯ МОДЕЛЬ ОЦЕНКИ БАНКРОТСТВА КОМПАНИЙ // Научный альманах. 2016. № 2-1 (16). С. 137-140.

. Данилова Ю.А. // МОДЕЛИРОВАНИЕ ПРОГНОЗИРОВАНИЯ БАНКРОТСТВА ПРЕДПРИЯТИЙ ОБРАБАТЫВАЮЩЕГО ПРОИЗВОДСТВА // Аудит и финансовый анализ. 2011. № 1. С. 107-113.

. Датиева М.Ч., Ходова Л.Д. // ИСПОЛЬЗОВАНИЕ МАТРИЧНОЙ ЛАБОРАТОРИИ MATLAB В МОДЕЛИРОВАНИИ ЭКОНОМИЧЕСКИХ ОБЪЕКТОВ // Известия Горского государственного аграрного университета. 2014. Т. 51. № 4. С. 263-269.

. Демешев Б.Б., Тихонова А.С. // ДИНАМИКА ПРОГНОЗНОЙ СИЛЫ МОДЕЛЕЙ БАНКРОТСТВА ДЛЯ СРЕДНИХ И МАЛЫХ РОССИЙСКИХ КОМПАНИЙ ОПТОВОЙ И РОЗНИЧНОЙ ТОРГОВЛИ // Корпоративные финансы. 2014. № 3 (31). С. 4-22.

. Демешев Б.Б., Тихонова А.С. // ПРОГНОЗИРОВАНИЕ БАНКРОТСТВА РОССИЙСКИХ КОМПАНИЙ: МЕЖОТРАСЛЕВОЕ СРАВНЕНИЕ // Экономический журнал Высшей школы экономики. 2014. Т. 18. № 3. С. 359-386.

. Егорова О.Ю. // КЛАССИФИКАЦИЯ ПОДХОДОВ, МОДЕЛЕЙ И МЕТОДОВ ДИАГНОСТИКИ БАНКРОТСТВА БАНКОВ // Глобальные рынки и финансовый инжиниринг. 2015. Т. 2. № 3. С. 229-244.

. Зинченко Я.В., Орехова Л.Л. // ОСНОВНЫЕ НАПРАВЛЕНИЯ СНИЖЕНИЯ ВЕРОЯТНОСТИ БАНКРОТСТВА ПРЕДПРИЯТИЯ В СОВРЕМЕННЫХ УСЛОВИЯХ // В сборнике: Экономика и управление: традиции и инновации Материалы II кафедральной студенческой научно-практической конференции. 2015. С. 36-39.

. Иванова Т.Б., Сопилко Н.Ю., Журавлёва Н.Ю. // РЫНОК ТРУДА НА ПОСТСОЦИАЛИСТИЧЕСКОМ ПРОСТРАНСТВЕ: ПРОШЛОЕ И НАСТОЯЩЕЕ // Вестник Российского университета дружбы народов. Серия: Инженерные исследования. 2011. № 4. С. 80-86.

. Ишмакова З., Насретдинова З.Т. // МОДЕЛИРОВАНИЕ И ОЦЕНКА РИСКА БАНКРОТСТВА ПРЕДПРИЯТИЯ // Современные наукоемкие технологии. 2013. № 10-1. С. 92a.

. Касимова Л.И. // МЕТОД ПОСТРОЕНИЯ ДИНАМИЧЕСКОЙ МОДЕЛИ БАНКРОТСТВ КОРПОРАЦИЙ // Экономика и предпринимательство. 2016. № 9 (74). С. 444-453.

. Кириллов К.В., Халафян А.А. // ПРОГНОЗИРОВАНИЕ НАДЕЖНОСТИ БАНКОВ С ПОМОЩЬЮ ДЕРЕВЬЕВ КЛАССИФИКАЦИИ // Экологический вестник научных центров Черноморского экономического сотрудничества. 2013. № 3. С. 61-66.

. Комарова Н.Э. // МАТЕМАТИЧЕСКОЕ МОДЕЛИРОВАНИЕ БАНКРОТСТВА ПРЕДПРИЯТИЯ // Молодой ученый. 2016. № 13 (117). С. 33-36.

. Кузнецов Н.В. // ПРОБЛЕМА РАЗРАБОТКИ МЕТОДИКИ ПРОГНОЗИРОВАНИЯ ФИНАНСОВЫХ КРИЗИСОВ В ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ // Современные проблемы науки и образования. 2011. № 6. С. 206.

. Куперштейн Л.М., Мартынюк Т.Б., Ткаченко М.И., Кожемяко А.В., Буда А.Г. // ИСПОЛЬЗОВАНИЕ ВОЗМОЖНОСТЕЙ ИСКУССТВЕННЫХ НЕЙРОННЫХ СЕТЕЙ В ЗАДАЧЕ ДИАГНОСТИКИ БАНКРОТСТВА ПРЕДПРИЯТИЙ ПИЩЕВОЙ ПРОМЫШЛЕННОСТИ // Современные информационные и электронные технологии. 2014. Т. 1. № 15. С. 48-49.

. Мельников Г.А. // АРХИТЕКТУРА ЗАРУБЕЖНОГО МОДЕЛИРОВАНИЯ ОЦЕНКИ ВЕРОЯТНОСТИ БАНКРОТСТВА // Молодой ученый. 2015. № 11-3 (91). С. 55-58.

. Микитухо А.А. // МОДЕЛИРОВАНИЕ ЭКОНОМИЧЕСКОГО АНАЛИЗА И ПРОГНОЗИРОВАНИЕ ДОПУСТИМЫХ ЗНАЧЕНИЙ ПОКАЗАТЕЛЕЙ БАНКРОТСТВА НА ОСНОВЕ СЦЕНАРНОГО МЕТОДА // Образование и наука без границ: социально-гуманитарные науки. 2015. № 2. С. 332-336.

. Новикова А.Б., Халиков М.А. // Z-МОДЕЛИ ОЦЕНКИ ВЕРОЯТНОСТИ БАНКРОТСТВА ПРЕДПРИЯТИЙ КОРПОРАТИВНОГО СЕКТОРА ЭКОНОМИКИ: КРИТИКА, НАПРАВЛЕНИЯ СОВЕРШЕНСТВОВАНИЯ // Фундаментальные исследования. 2015. № 2-10. С. 2213-2221

. Паршуков Д.В. // СИСТЕМА АЛГОРИТМОВ ДЛЯ ОЦЕНКИ РИСКА БАНКРОТСТВА // В мире научных открытий. 2010. № 4-16. С. 138-141.

. Патласов О.Ю., Сергиенко О.В. // АНТИКРИЗИСНОЕ УПРАВЛЕНИЕ. ФИНАНСОВОЕ МОДЕЛИРОВАНИЕ И ДИАГНОСТИКА БАНКРОТСТВА КОММЕРЧЕСКОЙ ОРГАНИЗАЦИИ // Международный журнал экспериментального образования. 2011. № 3. С. 177.

. Плещицер М.В. // МЕТОДОЛОГИЧЕСКИЕ АСПЕКТЫ ПРОГНОЗИРОВАНИЯ БАНКРОТСТВА БАНКОВ В ПЕРИОД ФИНАНСОВОГО КРИЗИСА // Аудит и финансовый анализ. 2010. № 2. С. 161-166.

. Пугановская Т.И., Галямин А.В. // АНАЛИЗ ЗАРУБЕЖНЫХ ИССЛЕДОВАНИЙ В ОБЛАСТИ МОДЕЛИРОВАНИЯ БАНКРОТСТВА КОМПАНИИ // Проблемы региональной экономики. 2008. Т. 3. С. 46-61.

. Пудовкина О.Е. // ТЕОРЕТИЧЕСКИЙ АНАЛИЗ МОДЕЛЕЙ ПРОГНОЗИРОВАНИЯ БАНКРОТСТВА В АНТИКРИЗИСНОМ УПРАВЛЕНИИ // Современная экономика: проблемы и решения. 2015. № 4. С. 78-85.

. Радионова М.В., Приступина Ю.В. // МОДЕЛИРОВАНИЕ ВЕРОЯТНОСТИ ДЕФОЛТА РОССИЙСКИХ БАНКОВ // Финансовая аналитика: проблемы и решения. 2017. Т. 10. № 2 (332). С. 226-240.

. Сивкова А.Е. // РАЗРАБОТКА ИНСТРУМЕНТАЛЬНЫХ СРЕДСТВ ДИАГНОСТИКИ РИСКОВ БАНКРОТСТВА В УСЛОВИЯХ НЕОПРЕДЕЛЕННОСТИ // Вестник Российского экономического университета им. Г.В. Плеханова. Вступление. Путь в науку. 2015. № 1-2 (11). С. 102-107.

. Тамер О.С., Тамер Э.М. // МОДЕЛИРОВАНИЕ ПРОЦЕССОВ ОЦЕНКИ РИСКОВ БАНКРОТСТВА ПРЕДПРИЯТИЯ НА ОСНОВЕ ТЕОРИИ НЕЧЁТКИХ МНОЖЕСТВ // Вестник Волжского университета им. В.Н. Татищева. 2010. № 15. С. 91-94.

. Телипенко Е.В. // МОДЕЛИРОВАНИЕ РИСКА БАНКРОТСТВА ПРОИЗВОДСТВЕННОГО ПРЕДПРИЯТИЯ // Перспективы науки. 2011. № 10 (25). С. 124-133.

. Телипенко Е.В., Захарова А.А. // МОДЕЛИРОВАНИЕ РИСКА БАНКРОТСТВА ПРОИЗВОДСТВЕННОГО ПРЕДПРИЯТИЯ // Статистика и Экономика. 2011. № 7. С. 179-183

. Тотьмянина К.М. // МОДЕЛИРОВАНИЕ ВЕРОЯТНОСТИ ДЕФОЛТА КОРПОРАТИВНЫХ ЗАЕМЩИКОВ С УЧЕТОМ МАКРОЭКОНОМИЧЕСКОЙ КОНЪЮНКТУРЫ // Корпоративные финансы. 2014. № 1 (29). С. 18-30.

. Туманов Е.Е., Епихина Г.М. // СОВРЕМЕННЫЕ МЕТОДЫ МОДЕЛИРОВАНИЯ ИНТЕГРАЛЬНОЙ ОЦЕНКИ ВЕРОЯТНОСТИ БАНКРОТСТВА БАНКОВСКИХ СИСТЕМ // Молодежный научный форум: общественные и экономические науки. 2017. № 4 (44). С. 216-221.

. Федорова Е.А., Довженко С.Е. // РАЗРАБОТКА МЕТОДИКИ ОЦЕНКИ ФИНАНСОВОЙ УСТОЙЧИВОСТИ ОРГАНИЗАЦИЙ ОТРАСЛИ ОБРАБАТЫВАЮЩЕЙ ПРОМЫШЛЕННОСТИ // Финансы и кредит. 2015. № 25 (649). С. 2-10.

. Фощан Г.И., Жилина С.А. // МОДЕЛИРОВАНИЕ РИСКА БАНКРОТСТВА ПРЕДПРИЯТИЯ НА ОСНОВЕ НЕЧЕТКО МНОЖЕСТВЕННОГО ПОДХОДА // В сборнике: АКТУАЛЬНЫЕ ПРОБЛЕМЫ ЭКОНОМИЧЕСКОЙ ТЕОРИИ И ПРАКТИКИ Кубанский государственный университет; Под редакцией В.А. Сидорова. Краснодар, 2015. С. 91-96.

. Фролова И.В., Погорелова Т.Г. // ПЛАНИРОВАНИЕ ОПЛАТЫ ТРУДА В СИСТЕМЕ ФОРМИРОВАНИЯ РИСК-ОРИЕНТИРОВАННОГО НАЛОГОВОГО ПОРТФЕЛЯ // Вестник Северо-Осетинского государственного университета имени Коста Левановича Хетагурова. 2016. № 2. С. 161-168.

. Фурина К.О. // ПОДХОДЫ К ИССЛЕДОВАНИЮ ПРОГНОЗИРОВАНИЯ БАНКРОТСТВА БАНКОВ // Высшая школа. 2016. № 20. С. 13-14.

. Хачев М.М., Коков Н.С., Теммоева С.А., Умаров Э.З. // АНАЛИЗ МЕТОДИК ПРОГНОСТИЧЕСКОГО МОДЕЛИРОВАНИЯ БАНКРОТСТВА // Экономика сельскохозяйственных и перерабатывающих предприятий. 2007. № 8. С. 67-70.

. Шляпникова Д.А. // СИСТЕМА КРИТЕРИЕВ ДЛЯ УСТАНОВЛЕНИЯ ФАКТА БАНКРОТСТВА ПРЕДПРИЯТИЙ: МАТЕМАТИЧЕСКОЕ МОДЕЛИРОВАНИЕ И АНАЛИЗ // Вестник Челябинского государственного университета. 2011. № 31. С. 110-114.

Опубликован
2017-05-21
Раздел
Моделирование и инфокоммуникационные технологии